自去年10月我國出口數(shù)據(jù)同比轉(zhuǎn)負(fù),2月以來上海集裝箱運(yùn)價(jià)指數(shù)( SCFI )正式跌破千點(diǎn)大關(guān),上海、廣州等全國各港口密集上演“空箱裝”大戲,讓全市場對于中國外貿(mào)的討論不絕于耳。但同時(shí),美國經(jīng)濟(jì)“硬著陸”風(fēng)險(xiǎn)消退,1-2月最新出口數(shù)據(jù)平穩(wěn)開局,又讓市場對外貿(mào)韌性有所期待。那么全球需求疲軟周期下,我國最新出口數(shù)據(jù)有哪些亮點(diǎn)?歐美的短期需求仍然堅(jiān)挺嗎?
集裝箱空箱≠外貿(mào)熄火:結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過剩,遇上全球需求放緩
據(jù)新聞報(bào)道,2月以來全國集裝箱空置量達(dá)到了500萬標(biāo)準(zhǔn)箱(TEU),是疫情前同期的兩倍,與2021年“一箱難求”的盛況大相徑庭。這背后,一方面是全球貿(mào)易增速放緩導(dǎo)致需求收縮;但另一方面,從行業(yè)中觀而言,在2021年狂熱的海運(yùn)價(jià)格暴漲期間,全球新交付的集裝箱數(shù)量亦創(chuàng)下了新的記錄,生產(chǎn)了超過700萬TEU的集裝箱,是常規(guī)年份的近3倍,這就導(dǎo)致全球海運(yùn)需求從高位一下回歸到正常水平,空箱大量堆積的結(jié)構(gòu)性產(chǎn)能過剩問題變得尤為明顯。
中國出口的真相:“西邊不亮東邊亮”東盟、日韓保持高增
盡管出口承壓正成為今年全球經(jīng)濟(jì)體的共同痛點(diǎn),但據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì),我國今年前2個(gè)月出口仍保持相對平穩(wěn),以人民幣計(jì)價(jià)的出口規(guī)模還創(chuàng)下了歷史同期新高。其中,結(jié)構(gòu)上1-2月我國對東盟、日本和韓國分別出口5700億元、1835.6億元和1652.2億元,同比分別增長17.9%、6.7%和10.2%,東盟作為我國第一大貿(mào)易伙伴(占我國外貿(mào)總值的15.4%),對其出口同比增長7.5%,較上月進(jìn)一步提高2.3個(gè)百分點(diǎn),這或與國內(nèi)工業(yè)生產(chǎn)恢復(fù)帶動?xùn)|亞、東盟國家協(xié)同供給出口的回升有關(guān)。歐美方面,我國出口確實(shí)呈現(xiàn)下降趨勢,對歐盟和美國出口跌幅分別為-5%和-15.2%,但整體來看2022年前2個(gè)月我國對歐盟、美國出口分別增長21.4%和11.1%,2021年更是雙雙增長超過50%,較高基數(shù)下同比僅小幅回落1個(gè)百分點(diǎn),仍然彰顯了我國在疫情時(shí)代積累的“供應(yīng)鏈優(yōu)勢”。
今年出口壓力陡升是不爭事實(shí),但“高附加值+新能源”結(jié)構(gòu)性亮點(diǎn)仍存
盡管今年而言,我國出口增速依舊面臨來自量與價(jià)兩個(gè)方面的壓力,但長期來看,受益于“全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢+全球減碳背景”,我國出口仍有結(jié)構(gòu)性亮點(diǎn)。根據(jù)2022年出口商品種類來看,得益于我國全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢,基礎(chǔ)工業(yè)產(chǎn)品表現(xiàn)突出,按HS分類,機(jī)電、音像設(shè)備及其零件、附件出口占比最高,達(dá)41.93%,其中機(jī)電(手機(jī)、通用機(jī)械、自動數(shù)據(jù)處理、家用電器)等高附加值商品在1-2月出口增速中回升明顯。同時(shí),新能源電車等低碳產(chǎn)品出口逐年改善,2022年增速均超60%,成為推動出口增長的新動能。因此,盡管歐美消費(fèi)大國未來幾年的需求大概率萎縮,對應(yīng)我國的外貿(mào)形勢較為嚴(yán)峻,但中國作為“供應(yīng)鏈優(yōu)勢+體量大”的生產(chǎn)國仍或受益于“脂肪厚”而更容易在嚴(yán)冬中存活下來。
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